Годовая стоимость ИИС‑3 складывается не только из тарифа. Биржевая комиссия, депозитарка, спреды при покупке валюты и «абонентская плата» — вот что реально влияет на результат. Разбираем цифры по крупнейшим брокерам за 2026 год.
Тариф брокера за сделки (0,01–0,3% от оборота), депозитарный сбор (150–300 ₽/год у большинства), комиссия биржи (0,01% на акции, 0,02% на облигации). Плюс НДФЛ 13% с купонов облигаций и дивидендов — это не комиссия, но уменьшает доход. У некоторых брокеров есть ежемесячная абонентская плата (200–500 ₽), если не выполнен оборот.
В 2026 году большинство брокеров не берут за пополнение картой своего банка. Но если пополнять со счёта другого банка — может быть комиссия 1–1,5%. Бюджетные брокеры (например, Тинькофф или ВТБ) иногда списывают 0,5% за перевод из стороннего банка. Уточняйте в тарифах слово «ввод средств».
При покупке валюты на бирже вы платите не только комиссию брокера, но и спред (разницу между лучшей ценой покупки и продажи). У крупных брокеров спред на доллар около 0,05–0,1% в спокойный день. У некоторых (особенно с единым счётом) — до 0,3%. Если вы активно ребалансируете портфель, спреды могут съесть 0,5–1% годовой доходности.
Нет, налоговая нагрузка одинакова для всех брокеров: купоны и дивиденды облагаются НДФЛ 13% (при доходах до 2,4 млн ₽ в год, далее 15%). Льгота на долгосрочное владение (ЛДВ) для бумаг, купленных после 2026 года, — 3 года, но она не отменяет налог на купоны. Выбор тарифа влияет только на комиссионные расходы.
Когда вы покупаете еврооблигации за доллары, брокер конвертирует рубли через свой курс. Курс часто хуже биржевого на 0,3–0,5% (заложенная маржа). Аналогично при выводе валюты. Это не отражается в отчёте как комиссия, но реально снижает доступную сумму. Для ИИС-3, где валютные активы популярны, это существенно.
Сложите: тариф × ожидаемый оборот за год + депозитарный сбор + абонентская плата (если есть) + оценка спредов (0,5–1% от объёма валютных операций). Для мелких портфелей (до 1 млн ₽) фиксированная абонентская плата бьёт сильнее. Для крупных — процент с оборота. Лучший вариант — тариф с нулевой абоненткой и низким спредом при конвертации.
Чисто нулевых комиссий не бывает. Есть тарифы с нулевой абонентской платой, но биржевая комиссия и депозитарный сбор остаются. У некоторых брокеров (например, «КИТ Финанс») при портфеле до 50 тыс. ₽ — 0% за сделки, но есть депозитарка 150 ₽.
| Статья расходов | Сумма в год, ₽ | Комментарий |
|---|---|---|
| Биржевая комиссия (0,01% + 0,01%) | 400 | При обороте 2 млн ₽ (покупка+продажа) — 0,02% от оборота |
| Депозитарный сбор | 200 | У большинства брокеров — фикс, редко включается в тариф |
| Абонентская плата (если оборот < 50 тыс. ₽/мес) | 2400 | Пример: Тинькофф Premium — 200 ₽/мес при неактивности |
| Спред при покупке $10 000 (0,1%) | 1000 | Раз в год пополнение валюты, курсовая разница потери |
| Критерий | Тариф «Дешёвый» (Тинькофф Инвестор) | Тариф «Премиум» (Сбербанк Первый) |
|---|---|---|
| Абонентская плата | 0 ₽ (при обороте от 20 тыс. ₽/мес) | 0 ₽ (при остатке от 3 млн ₽) + 200 ₽/мес иначе |
| Комиссия за сделку | 0,025% (акции, облигации) | 0,05% (до 1 млн ₽), 0,03% (свыше) |
| Депозитарный сбор | 0 ₽ (включён) | 150 ₽/год |
| Спред при покупке валюты | 0,05–0,1% (рыночный) | 0,2–0,4% (внутренний курс банка) |
| Комиссия за вывод денег | 0 ₽ (до 100 тыс. ₽/мес на карту Тинькофф) | 0,5% (на счёт в другом банке) |
Посчитайте, сколько сделок планируете. Если покупаете раз в месяц ETF на 50 тыс. ₽ — оборот 600 тыс. ₽/год. Если активно торгуете — может быть 5–10 млн ₽.
Умножьте ежемесячную абонентку на 12. Если брокер берёт 200 ₽/мес при обороте менее 50 тыс. ₽ — это 2400 ₽/год. Для портфеля 400 тыс. ₽ это 0,6% годовых — существенно.
Сложите депозитарку (обычно 150–300 ₽) и биржевую комиссию (0,01–0,02% от оборота). Для мелкого портфеля депозитарка может быть больше биржевой.
Если планируете держать долларовые облигации или фонды, узнайте у брокера, какой курс конвертации. Лучше — биржевой с комиссией 0,01–0,05%, чем внутренний курс с маржой 0,3%.
Сложите все цифры. Вычтите из суммы инвестиций (например, 1 млн ₽). Разница между дешёвым и дорогим вариантом может достигать 3–5 тыс. ₽/год — это 0,3–0,5% годовых без риска.
Чисто нулевых комиссий не бывает. Есть тарифы с нулевой абонентской платой, но биржевая комиссия и депозитарный сбор остаются. У некоторых брокеров (например, «КИТ Финанс») при портфеле до 50 тыс. ₽ — 0% за сделки, но есть депозитарка 150 ₽.
Обычно раз в год — в начале года или при изменении условий ЦБ. В 2026 году часть брокеров повысила абонентскую плату из-за высокой ключевой ставки (15–17%). Следите за новостями на сайте брокера.
Комиссия за конвертацию валюты (заложена в курс), плата за пополнение со сторонней карты (1–1,5%), за закрытие счёта (500–1500 ₽), за бумажную выписку (100–300 ₽). Читайте тарифный справочник до открытия.
Да, если портфель меньше 1 млн ₽ — разница может быть 0,5–1% годовых. Перевод ИИС-3 к другому брокеру бесплатный (по закону), но учтите: придётся закрыть старый счёт и потерять налоговые вычеты за текущий год? На самом деле нет — вычеты сохраняются при переносе через депозитарий.
Однозначного лидера нет. Для пассивного инвестора с редкими сделками и валютой — Тинькофф с тарифом «Инвестор» (0% абонентки, низкий спред). Для активного трейдера — Сбербанк с тарифом «Трейдер» (0,01% за сделку, нет абонентки при обороте от 1 млн ₽). Всегда считайте под свой случай.
Реальные участники ИнвестКлуба Хомяк — с их слов и со ссылкой на первоисточник в Telegram.
Точка входазашла пробно на 1 месяц после рекламы
Что изменилосьосталась на 1,5 года — структурированные знания, прямые эфиры с экспертами, освоила ИИ-инструменты
«Когда-то я зашла пробно, на 1 месяц. Прошло 1,5 года, а я по-прежнему там. Один только искусственный интеллект чего стоит.»история в Telegram →
Точка входавозрастной скепсис, долго не решался зайти в закрытый клуб
Что изменилосьгора структурированных материалов, отзывчивое сообщество, которое помогает и подсказывает
«Возрастной скепсис мешал зайти — думал, всё как обычно. Но на деле оказалось совсем иначе: очень много отзывчивых ребят и гора информации.»история в Telegram →
«В Хомяке уже полтора года… кайфовое, живое сообщество. Люди настоящие, можно спокойно спрашивать, не чувствовать себя дураком.»
«Зашла пробно на 1 месяц. Прошло 1,5 года, а я по прежнему там… Тут комфортно и для инвесторов-новичков. Вся информация отлично структурирована.»
Ещё реальные отзывы участников — t.me/traderreviews
