Три доступных ETF с разным уклоном: глобальный, европейский, смешанный. География и отраслевая структура отличаются — это влияет на диверсификацию и валютные риски. Налог на купоны ОФЗ 13% к ETF не относится, но дивиденды с иностранных бумаг облагаются 13% через брокера.
FXDM — 23 развитые страны (США ~60%, Япония ~8%, Великобритания ~5%). DMEU — только Европа (Германия ~25%, Франция ~20%). VTBD — 27 стран, но с фокусом на США (~55%) и Европу (~30%), плюс ~15% облигаций развитых стран.
DMEU — только акции европейских компаний (без США и Японии). FXDM — полный глобальный индекс развитых рынков (MSCI World). Выбор зависит от желаемой доли США в портфеле: DMEU — ставка на Европу, FXDM — на весь мир.
FXDM: IT ~22%, финансы ~15%, здравоохранение ~12%. VTBD: из-за облигаций в составе — акции ~65% (из них IT ~18%, финансы ~12%) и облигации ~15% (госбумаги развитых стран). Соответственно, VTBD даёт меньшую волатильность, но и меньший потенциал роста.
Дивиденды, полученные фондом (FXDM, DMEU, VTBD) от иностранных эмитентов, облагаются налогом 13% (15% свыше 2,4 млн руб.) на уровне брокера по ставке НДФЛ. Купоны ОФЗ внутри фонда VTBD — отдельно 13%. Никаких льгот по длительному владению нет.
Все три торгуются на Мосбирже и доступны на ИИС. Выбирайте по географии: если нужна простая глобальная диверсификация — FXDM. Если хотите усилить Европу — DMEU. VTBD — для консервативного портфеля с фиксированной доходностью.
FXDM — ликвидность высокая (среднедневной объём ~10–20 млн руб.). DMEU — ниже (1–3 млн руб.). VTBD — средняя (5–8 млн руб.). Для сделок до 500 тыс. руб. разница не критична, при крупных суммах лучше использовать лимитные заявки или выбирать FXDM.
Это биржевой фонд, который повторяет индекс акций компаний из стран с высокой капитализацией (США, Европа, Япония, Канада и др.). Покупка одной бумаги даёт доступ к сотням эмитентов.
| Тикер | Основной индекс / география | Комиссия (TER), % годовых |
|---|---|---|
| FXDM | MSCI World (23 страны, ~65% США) | 0,45 |
| DMEU | MSCI Europe (15 стран, только Европа) | 0,55 |
| VTBD | MSCI World + Bloomberg Global Agg (27 стран, акции ~85% + облигации ~15%) | 0,60 |
| FXWO | MSCI All Country World (акции всего мира, включая emerging markets ~11%) | 0,50 |
| Критерий | FXDM | DMEU |
|---|---|---|
| Доля США в индексе | ~60% | ~0% (только Европа) |
| Отраслевой перекос IT-сектор | ~22% | ~12% (больше промышленности, автопрома) |
| Комиссия | 0,45% | 0,55% |
| Количество эмитентов | ~1600 | ~400 |
| Валютный риск | доллар США (~60% в USD) | евро (~70% в EUR), фунт, швейцарский франк |
Если горизонт 3+ года и нужна максимальная диверсификация по странам — FXDM. Если уверены в росте Европы — DMEU. Для консервативного подхода с облигационной подушкой — VTBD.
Посмотрите на фактический вес стран в индексе. Например, в FXDM США ~60%, Япония ~8%, Великобритания ~5%. В DMEU — Германия ~25%, Франция ~20%, Швейцария ~15%. Выбирайте тот, где достаточная доля интересующих регионов.
TER 0,05–0,1% разница некритична, но FXDM дешевле DMEU. Проверьте среднедневной объём торгов (на сайте Мосбиржи). Для регулярного пополнения лучше более ликвидный вариант.
FXDM номинирован в долларах (расчёты в рублях), но базовый актив — долларовые акции. DMEU — больше в евро. Если вы хотите хеджировать рублёвые риски через евро или доллар — выбирайте соответственно.
Откройте приложение брокера, найдите тикер (например, FXDM), укажите количество лотов. Лучше использовать лимитную заявку, чтобы не переплачивать спред. Минимальный лот — 1 акция (обычно ~1000–1500 руб.).
Это биржевой фонд, который повторяет индекс акций компаний из стран с высокой капитализацией (США, Европа, Япония, Канада и др.). Покупка одной бумаги даёт доступ к сотням эмитентов.
VTBD включает не только акции развитых стран, но и облигации (~15%). FXDM — только акции. VTBD стабильнее (меньшая волатильность), FXDM — агрессивнее.
Дивидендная доходность низкая (1,5–2,5% по FXDM/DMEU, ещё ниже у VTBD). Для получения стабильных выплат лучше подбирать дивидендные акции или облигации.
Раз в полгода-год: проверяйте, не изменилась ли география (вес страны) и комиссии. Если ETF сильно отклонился от вашей стратегии — ребалансируйте.
Фонды зарегистрированы в РФ (или в дружественных юрисдикциях), торги на Мосбирже. Риск аналогичен риску других российских ETF — пока активы находятся внутри инфраструктуры РФ, блокировка маловероятна.
Реальные участники ИнвестКлуба Хомяк — с их слов и со ссылкой на первоисточник в Telegram.
Точка входазашла пробно на 1 месяц после рекламы
Что изменилосьосталась на 1,5 года — структурированные знания, прямые эфиры с экспертами, освоила ИИ-инструменты
«Когда-то я зашла пробно, на 1 месяц. Прошло 1,5 года, а я по-прежнему там. Один только искусственный интеллект чего стоит.»история в Telegram →
Точка входавозрастной скепсис, долго не решался зайти в закрытый клуб
Что изменилосьгора структурированных материалов, отзывчивое сообщество, которое помогает и подсказывает
«Возрастной скепсис мешал зайти — думал, всё как обычно. Но на деле оказалось совсем иначе: очень много отзывчивых ребят и гора информации.»история в Telegram →
«В Хомяке уже полтора года… кайфовое, живое сообщество. Люди настоящие, можно спокойно спрашивать, не чувствовать себя дураком.»
«Зашла пробно на 1 месяц. Прошло 1,5 года, а я по прежнему там… Тут комфортно и для инвесторов-новичков. Вся информация отлично структурирована.»
Ещё реальные отзывы участников — t.me/traderreviews
