Налоговая база по срочным сделкам — это разница между доходом (вариационная маржа + премия опционов) и расходом (комиссии, уплаченная маржа, премия). Ошибка в учёте маржи — причина переплаты или штрафов. Разбираем порядок на срочном рынке РФ в 2026 году.
Налоговая база — это разница между выручкой от продажи контракта (или суммой положительной вариационной маржи за период) и затратами: отрицательная маржа, комиссии биржи, клиринга, брокера. Если результат положительный — облагается НДФЛ, если отрицательный — убыток, который можно сальдировать с другими срочными сделками.
Каждую клиринговую сессию брокер фиксирует изменения маржи. Положительная маржа увеличивает доход, отрицательная — расход. Итоговая налоговая база считается по совокупности всех маржевых потоков за период между открытием и закрытием позиции. При переносе на следующий день убыток фиксируется как расход.
Да, все комиссии за сделку (биржевая, клиринговая, брокерская) уменьшают налоговую базу. Включаются в расходы в момент уплаты. Если комиссия взимается при открытии и закрытии, учитываются обе суммы. Не забудьте сохранить отчёты брокера.
По опционам доход — полученная премия при продаже и разница при исполнении (для покупателя — прибыль от реализации). Расход — уплаченная премия и комиссии. При экспирации без исполнения (опцион «вне денег») премия признаётся расходом для покупателя и доходом для продавца.
Да, налоговая база определяется по всем операциям с производными инструментами за налоговый период (календарный год). Убытки по одним сделкам уменьшают прибыль по другим в рамках этого же вида операций. Сальдирование с ценными бумагами возможно только при условии одинакового налогового режима (например, обращающиеся бумаги).
Если по итогам года по срочным сделкам получен убыток, он не облагается налогом. Убыток можно перенести на будущие периоды в пределах 10 лет, уменьшая будущую прибыль от производных инструментов. Заявление подаётся в декларации 3-НДФЛ.
Отрицательная маржа уменьшает налоговую базу как расход, при условии, что позиция закрыта. При переносе на следующий день убыток фиксируется и суммируется.
| Параметр | Значение | Комментарий |
|---|---|---|
| Цена покупки (стоимость контракта) | 3 450 ₽ | Цена фьючерса при открытии (пункты) |
| Цена продажи | 3 550 ₽ | Закрытие через 30 дней |
| Вариационная маржа за период (сумма всех положительных и отрицательных) | +2 400 ₽ | Разница 100 пунктов × размер шага |
| Комиссия брокера+биржи+клиринг | 180 ₽ | За открытие и закрытие (пример) |
| Критерий | Фьючерсы | Опционы |
|---|---|---|
| Налоговая база | Сумма положительной маржи (доход) минус отрицательная маржа и комиссии | Полученная премия (доход) минус уплаченная премия и комиссии, плюс реализованная разница при исполнении |
| Момент налогообложения | При закрытии позиции (или при переносе на новый срок) | При получении премии (продавец) и при закрытии/исполнении (покупатель) |
| Учёт комиссий | Уменьшают доход, включаются в расходы | Аналогично: все операционные издержки в расход |
| Сальдирование убытков | Внутри всех срочных сделок за год | Внутри всех срочных сделок за год |
| Особенность учёта | Ежедневная вариационная маржа фиксируется, но налоговый доход возникает только при закрытии | Временное затухание стоимости не облагается до реализации опциона |
Соберите все положительные вариационные маржи по фьючерсам и премии по проданным опционам. Добавьте прибыль от исполнения опциона (для покупателя). Используйте отчёты брокера за каждый день.
Включите комиссии биржи, клирингового центра и брокера. Добавьте отрицательные вариационные маржи и уплаченные премии опционов. Проверьте, что все суммы указаны в отчёте (обычно в рублях).
Полученная разница — налоговая база за календарный год. Если отрицательная — убыток, который можно перенести на 10 лет (заявите в декларации). Если положительная — переходите к ставке.
Для 2026 года: 13% с базы до 5 млн ₽ совокупного облагаемого дохода, 15% — на превышение. При наличии других доходов ставка может быть выше (15%). Брокер часто удерживает налог самостоятельно при выводе средств.
Укажите все сделки в приложении к листу 05 (для производных инструментов). Срок подачи — до 30 апреля 2027 года. При удержании налога брокером декларация не нужна, если нет других доходов. Но для учёта убытков подайте.
Отрицательная маржа уменьшает налоговую базу как расход, при условии, что позиция закрыта. При переносе на следующий день убыток фиксируется и суммируется.
Нет, нереализованная маржа не облагается налогом. Налог уплачивается при закрытии позиции или по итогам налогового периода (если брокер удерживает).
На ИИС-3 налог удерживается при выводе средств со счёта. На обычном ИИС-3 (пополняемый) налог с производных — по общим правилам, если не соблюдается минимальный срок.
Нет, для фьючерсов и опционов ставка НДФЛ не зависит от срока владения. Исключение — длительные опционы? Нет, ставка одинаковая.
Подайте уточнённую декларацию 3-НДФЛ, приложите документы от брокера. Если переплата — ФНС вернёт по заявлению. Если недоплата — доплатите до 15 июля.
Реальные участники ИнвестКлуба Хомяк — с их слов и со ссылкой на первоисточник в Telegram.
Точка входазашла пробно на 1 месяц после рекламы
Что изменилосьосталась на 1,5 года — структурированные знания, прямые эфиры с экспертами, освоила ИИ-инструменты
«Когда-то я зашла пробно, на 1 месяц. Прошло 1,5 года, а я по-прежнему там. Один только искусственный интеллект чего стоит.»история в Telegram →
Точка входавозрастной скепсис, долго не решался зайти в закрытый клуб
Что изменилосьгора структурированных материалов, отзывчивое сообщество, которое помогает и подсказывает
«Возрастной скепсис мешал зайти — думал, всё как обычно. Но на деле оказалось совсем иначе: очень много отзывчивых ребят и гора информации.»история в Telegram →
«В Хомяке уже полтора года… кайфовое, живое сообщество. Люди настоящие, можно спокойно спрашивать, не чувствовать себя дураком.»
«Зашла пробно на 1 месяц. Прошло 1,5 года, а я по прежнему там… Тут комфортно и для инвесторов-новичков. Вся информация отлично структурирована.»
Ещё реальные отзывы участников — t.me/traderreviews
