Налог на купоны облигаций: как платится НДФЛ по ОФЗ и корпоративным бумагам

Да, с 1 января 2021 года льгота по купонам ОФЗ отменена. Купоны по государственным, муниципальным и корпоративным облигациям облагаются НДФЛ 13% (или 15% при совокупном доходе свыше 5 млн ₽ в год) на общих основаниях. Брокер — налоговый агент: он удерживает и перечисляет налог самостоятельно при каждой купонной выплате. Самостоятельно декларировать купоны не нужно, если облигации куплены через российского брокера. Риск: при получении купонов через иностранного брокера декларирование — на физлице.

НКД (накопленный купонный доход) — часть купона, накопленная с момента последней выплаты. При покупке облигации покупатель платит НКД продавцу. При получении следующего купона брокер должен вычесть уплаченный НКД из налоговой базы — налог берётся только с «чистого» дохода. Пример: купон 100 ₽, уплаченный НКД 40 ₽ — налог с 60 ₽, а не со 100 ₽. Риск: часть брокеров исторически некорректно учитывала НКД — проверяйте налоговый отчёт брокера по итогам года.

При продаже облигации покупатель платит вам НКД — он включается в доход от реализации. Брокер суммирует НКД, полученный при продаже, с финансовым результатом по телу облигации. База = цена продажи + полученный НКД − цена покупки − уплаченный НКД при покупке. Результат облагается по ставке 13–15%. НКД при продаже не считается отдельным купонным доходом — это часть дохода от реализации. Риск: при продаже до выплаты купона часть дохода через НКД облагается иначе, чем через выплату купона.

Да. На ИИС типа Б (вычет на доход) финансовый результат от операций с ценными бумагами освобождается от НДФЛ, однако купоны на ИИС облагаются в общем порядке — брокер удерживает 13% при каждой выплате. Вычет типа Б не распространяется на купонный доход напрямую. На ИИС типа А купонный доход не освобождается, но вычет 13% от взноса (до 52 000 ₽ в год) частично компенсирует налог. Риск: ожидание полного освобождения купонов на ИИС — распространённое заблуждение.

Купоны по российским еврооблигациям (замещающим облигациям) облагаются НДФЛ 13–15% на тех же условиях. С 2022–2023 годов многие еврооблигации российских эмитентов заменены замещающими облигациями, номинированными в валюте, но обслуживаемыми через российскую инфраструктуру. Купоны по ним выплачиваются в рублях по курсу ЦБ — налог удерживает российский брокер. Риск: оставшиеся нераспределённые еврооблигации в иностранной инфраструктуре требуют самостоятельного декларирования купонов.

Нет. Купонный доход и доход от реализации облигаций — разные статьи. Убыток от продажи тела облигации уменьшает прибыль от продажи других бумаг в рамках одной налоговой корзины, но не уменьшает купонный доход. Это означает: даже при убыточной продаже облигации с полученными купонами НДФЛ с купонов уже удержан и не возвращается. Риск: инвесторы, рассчитывающие на полное сальдирование, получают неожиданный налоговый счёт по итогам года.

Российский брокер удерживает НДФЛ с купонов автоматически при каждой выплате. Никаких действий от инвестора не требуется — деньги поступают на счёт уже за вычетом налога 13%.